九恒星“金钥匙”助力东风汽车管好“钱袋子”

周五，17：30，东风汽车集团资金管理负责人神态轻松地关闭电脑，很满意地走出办公室，终于可以去参加久违了的家庭聚会！有多久没参加了？不记得了。中国汽车市场的竞争如火如荼，而集团资金管理负责人在这一刻却能够轻松下来。

在今天上午举行的集团财务大会上，集团资金管理负责人汇报的新资金管理体系的建立工作，困惑已久的资金风险、资金体外循环、资金财务成本等方面的问题得到了全面的解决，公司高层领导对资金管理战略的实施对公司战略运营的全面保障做出的成绩十分满意，而这稳健扎实运营背后正是资金管理的这把“金钥匙”在牢牢把控。想着“金钥匙”，集团资金管理负责人掂了一下手里的车钥匙，开门钻进自己的东风座驾。

寻找汽车引擎的“金钥匙”

从1999年开始，中国汽车产业驶入了高速发展的快车道，到2007年，汽车工业总产值占GDP的比重已超过4%，预期2010年将达到或超过6％。伴随着行业的高速发展，汽车企业也在不断发展壮大，或通过合资并购，或通过开设子公司，从而形成了一批极具实力的集团军。然而，公司的发展壮大、下属控股公司的增多，给企业带来了新的难题：如何更直接有效的利用资金？怎样更有效的监控下属分公司的资金流向？能否降低额外支出的各种第三方费用？资金的利用效率和对各个下属公司资金的管控已经成为了新的课题，将专业的资金管理提升到了企业的战略高度。

东风汽车便是这样。随着业务的拓展，集团在全国各地设立了几十家子公司，各自根据业务发展的需要设立了银行账户，开展资金结算和银行融资等金融业务。这就意味着总公司财务一下要多管理几十个甚至上百个账户。但是，由于客户和地点等各种原因，账户非常分散，使得整个集团资金管理方面呈现出诸多问题：资金调控能力弱、预算预测力弱、效率偏低、资金风险高、财务费用高等等，这些问题直接影响了东风汽车公司的发展。

面对这样的困境，东风汽车直面挑战，决心进行企业内部资金管理体系的改进，在九恒星科技这一外部资金管理专家的协助下，东风汽车达到了“我们只有一个钱包，总部控制着它的拉链”的理想状态。

东风汽车“金钥匙”的由来

东风汽车有限公司（以下简称东风有限）是东风汽车公司与日产汽车公司强强联手组建的新公司。公司于2003年7月1日正式运营。

东风有限是当时中国汽车行业规模最大、合资层次最深、领域最广的合资项目。从资本规模上看，新公司注册资本达167亿，超过了国内任何一家合资企业，这也是日产历史上仅次于美国投资项目的第二大海外投资项目。双方各拥有50％的股份，其中东风汽车公司以其包括相关子公司、关联企业股权在内的现有资产进行出资，日产汽车公司以相应的现金出资。

“由于新公司刚成立不久，总部调控资金的能力将直接关联到企业是否能够更好地整合优化资源，因此如何更有效的调控资金，合理的使用资金，将决定企业新一轮的发展方向和发展规模。”东风集团相关负责人在回忆项目开展前的情景时表示。

东风有限的内部资金管理工作主要由东风汽车集团财务会计总部及东风汽车财务有限公司承担。公司在全国各地有30多家子公司，他们按各自业务需要设立账户，分立而治，使得整个集团资金管理方面呈现出资金调控能力弱、预算预测力弱、效率偏低、资金风险高、财务费用高等问题，内部简称“两弱两高一低”。

首先，总部调控资金能力弱，无法发挥集团资金的整体优势。财务会计总部对子公司的资金缺少有效的管理平台，不能及时了解子公司的资金信息，就不能从整个集团的角度对子公司的资金进行有效的管理。同时，银行账户个数过多，平均每个核算主体7个账户，这就导致了资金分散、资金沉淀量大和使用率低的现象。由于公司的银行存款分布在21家银行中，银行间资金划转成本高、效率低，导致了资金周转速度低。

从公司整体来看，银行存款高和银行贷款高的“双高”特征导致了财务结构不合理和财务成本高。资金预算预测能力薄弱，整个集团的资金余缺不能相互调剂，集团资金不能充分利用。为了更好的控制成本，合理利用资金，各子公司对资金采用了预算管理模式，然而，由于预算的申报编制和预算的执行并没有很好地结合，实际差别很大，导致预算编制的准确性较低，出现了“不需要用钱的部门资金沉淀，而需要钱的部门拿不出钱”的情况。最为严重的是，由于资金分散而出现的信息不透明，使得各子公司更多强调以自我发展为中心，缺乏与公司整体发展规划的连动，公司整体发展优势弱化，存在着较大的风险。

东风有限资金管理信息系统负责人表示，集团希望实行资金集中统一管理，通过集中所有与东风有限资金管理有关的业务活动来全面控制资金的流动性，建立与国际接轨、高水平、高效快捷的资金管理体制，达到“我们只有一个钱包，总部控制着它的拉链”的状态。凭借着行业内良好的口碑和专业的团队、稳定的系统，资金管理专家九恒星科技成为了东风汽车的合作伙伴。九恒星科技的专家为东风有限打造了一个卓越的集团资金管理信息系统平台，使之成为企业资金管理的“金钥匙”。

“金钥匙”护航新旅程

“集团实行资金统一管理，需要突破传统模式限制，建立有利于提升管理层次、可操作性强、兼顾各方利益的资金管理模式。根据企业类型各异的实际情况，集团公司主要采用了门户账户的管理模式，以满足不同企业资金统一管理的需要。”九恒星科技总经理解洪波先生回忆该项目实施时表示。

九恒星科技从分析东风有限财务架构体系、资金管理模式入手，对症下药，构建了东风有限资金管理信息系统（Cash Management System，简称“CMS”）。该系统以东风汽车财务有限公司作为资金集中平台，以中国工商银行和招商银行为合作银行来进行资金集中管理。参加CMS系统的子公司在工行或招行开立一个收入账户和一个支出账户，在东风汽车财务有限公司开设一个归集账户，这样总公司的财务就可以及时有效的控制各个子公司的财务收支状况整个资金管理信息系统平台包括预算管理、网上结算和委托存贷款三个子系统。

预算管理：借助CMS系统，财务部对各成员单位申报的预算按项目采取“总额管理”方式，即成员单位在一个预算期间（如一个月）内提出的任何一笔支付申请，只要其月度实际发生累计额未超出该项目预算额，即可实现对外支付。各预算项目之间不能串项使用，这样就严格控制了项目支出。成员单位的月度预算执行过程中，因客观原因而导致某些项目的实际支付额需超出预算金额时，由成员单位预算人员及复核人提出追加预算申请，财务部就预算追加进行充分论证，必要时由财务部向主管上级或经营层就追加预算进行说明，验证后即可追加预算，追加预算的过程不会超过2天。

网上结算：成员单位对外销售产品或提供劳务所取得的一切收入和其它来源的资金（非东风有限单位付款）都必须直接存（汇）入收入账户、不得截留和隐瞒。该收入账户只能用于向CMS系统划转资金，不能作其他用途的资金支出。东风有限各成员单位直接付款除当时通过结算中心结算的业务外，均通过各成员单位在结算中心的归集账户进行结算。子公司向往来客户付款时，在CMS系统上提交支付申请，对已批准的预算内支付，由系统自动审核批准，并予以支付。
支付资金时，网上结算系统将自动核对每个预算项目的剩余额度，超出预算或预算外的支付，成员单位需办理追加预算申请后，方可进行支付处理。结算存款余额充足时，直接减少余额。结算存款不足支付时，按不足部分对子公司发放结算临时性贷款（在额度内）。这有效管理了资金的支出。

委托存款：子公司平时有剩余资金时，子公司可将其资金通过财务公司向东风有限委托贷款。成员单位申请委托存款时，财务部检查成员单位的结算存款余额是否大于委托存款金额，余额不足时不执行。委托存款到期日来临，无中途解约、续存处理的申请时，在到期日系统将自动进行到期处理。此时，将进行利息的计算，在成员单位借贷余额中反映本金及利息。成员单位委托存款申请续存时，财务部在续存日时点检查该成员单位是否存在结算临时性贷款，如有则首先归还结算临时性贷款，如无则进行续存处理。

委托借款：子公司平时缺乏资金时，可在授信额度内向东风有限公司申请委托借款，经批准后，子公司将通过财务公司从东风有限公司借款。假设委托借款借入时，如借款单位不存在结算临时性贷款，则增加结算存款余额、委托借款余额；当委托借款单位存在结算临时性贷款情况时，首先归还其结算临时性贷款，归还结算临时性贷款后的余额增加结算存款。

由于实行了总部一元化管理，从而提高了资金透明度。借助九恒星科技开发的CMS系统，东风汽车的富余资金得到充分运用，提高了资金使用效率。同时压缩了有息负债，降低了财务成本。九恒星科技帮助总部建立了管理子公司预算的制度，提高了全集团的资金预测精度，加大了预算的执行力度。预算审批、资金运用、资金筹措等操作流程的建立，加快了资金周转速度。子公司发生资金短缺时，通过九恒星资金管理系统快速有效的处理，在总部下达的贷款额度内向东风有限申请委托借款，从提出申请到贷款资金到账多则一天，少则半天即可完成；同时借款期限根据子公司需要自行确定，并通过网上办理借款业务。通过建立集团资金集中信息网络，信息透明化使得子公司的资金流向随时可以得到监控，增加防范经营风险能力，资金集中管理与业务集中管理（投资、采购等）有机统一，加快了公司战略发展的步伐，加强了集团管控的能力，充分发挥了集团公司的整体优势。

东风有限的资金管理措施已经取得巨大的成效，一组有力的数据印证了这些成效：银行账户从2003年的450个降为2005年约300个；2005年底集中子公司富余资金余额17亿元，总部向子公司发放委托贷款超过12亿元；银行借款从2003年底的58亿元降至2005年底约19亿元，财务费用从2003年的3.6亿元降为2005年约1亿元。

东风汽车有限公司CMS用户表示：“九恒星科技真不愧是资金管理专家，在他们的协助下，CMS系统成功实施，帮助东风汽车有限公司合理规避了资金风险、提高了资金效率，并降低了资金成本。这一切来自资金管理的价值，通过上这套系统，我们东风汽车有限公司战略发展的步伐加快了，充分发挥了集团公司的整体优势，让东风汽车可以更好地迈向新的成功。”